Mulai
Administrasi teritorial AS sebelum tahun 1935, atau Pemerintah Insular, dipimpin oleh seorang gubernur jenderal yang ditunjuk oleh presiden AS. Pada bulan Desember 1932, Kongres AS mengesahkan Undang-Undang Pemotongan Hare-Hawes (Undang-Undang Kemerdekaan Filipina Pertama) dengan premis untuk memberikan kemerdekaan Filipina. Ketentuan-ketentuan RUU tersebut termasuk mencadangkan beberapa pangkalan militer dan angkatan laut untuk Amerika Serikat, serta memberlakukan tarif dan kuota pada ekspor Filipina. RUU itu diveto oleh Presiden Herbert Hoover tetapi Kongres Amerika mengesampingkan vetonya pada tahun 1933 dan mengesahkan RUU tersebut. Namun, RUU tersebut ditentang oleh Presiden Senat Filipina saat itu, Manuel L. Quezon, dan juga ditolak oleh Senat Filipina.
Hal ini mengarah pada pembuatan dan pengesahan undang-undang baru yang dikenal sebagai Tydings-McDuffie Act, atau Undang-Undang Kemerdekaan Filipina, yang memungkinkan pembentukan Persemakmuran Filipina dengan periode 10 tahun transisi damai menuju kemerdekaan penuh. Persemakmuran secara resmi diresmikan pada tanggal 15 November 1935.
Konvensi Konstitusi diadakan di Manila pada tanggal 30 Juli 1934. Pada tanggal 8 Februari 1935, Konstitusi Republik Filipina 1935 disetujui oleh konvensi dengan suara 177 banding 1. Konstitusi disetujui oleh Presiden Franklin D. Roosevelt pada tanggal 23 Maret 1935 dan diratifikasi dengan suara rakyat pada tanggal 14 Mei 1935.
Pada bulan Oktober 1935, pemilihan presiden Filipina diadakan. Kandidatnya termasuk mantan presiden Emilio Aguinaldo, pemimpin Gereja Independen Filipina Gregorio Aglipay, dan lain-lain. Manuel L. Quezon dan Sergio Osmeña dari Partai Nacionalista dinyatakan sebagai pemenang, masing-masing memenangkan kursi presiden dan wakil presiden.
Pemerintah Persemakmuran diresmikan pada pagi hari tanggal 15 November 1935, dalam upacara yang diadakan di tangga Gedung Kongres Lama di Manila. Acara ini dihadiri oleh kerumunan sekitar 300.000 orang.
Sebelum Perang Dunia II
Pemerintah baru memulai kebijakan pembangunan bangsa yang ambisius dalam persiapan untuk kemerdekaan ekonomi dan politik. Ini termasuk pertahanan nasional (seperti Undang-Undang Pertahanan Nasional tahun 1935, yang mengatur wajib militer untuk dinas di dalam negeri), kontrol yang lebih besar atas ekonomi, penyempurnaan lembaga-lembaga demokratis, reformasi dalam pendidikan, perbaikan transportasi, promosi modal lokal, industrialisasi, dan kolonisasi Mindanao.
Akan tetapi, ketidakpastian, terutama dalam situasi diplomatik dan militer di Asia Tenggara, dalam tingkat komitmen AS terhadap Republik Filipina di masa depan, dan dalam perekonomian akibat Depresi Besar, terbukti menjadi masalah besar. Situasi ini semakin diperumit dengan adanya kerusuhan agraria, dan perebutan kekuasaan antara Osmeña dan Quezon, terutama setelah Quezon diizinkan untuk dipilih kembali setelah satu masa jabatan enam tahun.
Evaluasi yang tepat mengenai efektivitas atau kegagalan kebijakan tersebut sulit dilakukan karena invasi dan pendudukan Jepang selama Perang Dunia II.
Perang Dunia II
Jepang melancarkan serangan mendadak ke Filipina pada tanggal 8 Desember 1941. Pemerintah Persemakmuran Filipina menyusun Angkatan Darat Filipina ke dalam Pasukan Angkatan Darat A.S. Timur Jauh, yang akan melawan pendudukan Jepang. Manila dinyatakan sebagai kota terbuka untuk mencegah kehancurannya, dan diduduki oleh Jepang pada 2 Januari 1942. Sementara itu, pertempuran melawan Jepang terus berlanjut di Semenanjung Bataan, Corregidor, dan Leyte, hingga penyerahan akhir pasukan Amerika Serikat-Filipina pada Mei 1942.
Quezon dan Osmeña dikawal oleh pasukan dari Manila ke Corregidor, dan kemudian mereka berangkat ke Australia dan kemudian AS. Di sana mereka mendirikan pemerintahan di pengasingan, yang berpartisipasi dalam Dewan Perang Pasifik serta Deklarasi oleh PBB. Selama pengasingan ini, Quezon jatuh sakit karena tuberkulosis, dan kemudian dia meninggal karenanya. Osmeña menggantikannya sebagai presiden.
Sementara itu, militer Jepang mengorganisir pemerintahan baru di Filipina yang dikenal sebagai Republik Filipina Kedua, yang dipimpin oleh presiden José P. Laurel. Pemerintahan ini akhirnya menjadi sangat tidak populer.
Perlawanan terhadap pendudukan Jepang berlanjut di Filipina. Ini termasuk Hukbalahap ("Tentara Rakyat Melawan Jepang"), yang terdiri dari 30.000 orang bersenjata dan menguasai sebagian besar Luzon Tengah. Sisa-sisa Angkatan Darat Filipina juga melawan Jepang melalui perang gerilya, dan itu berhasil, karena semua kecuali 12 dari 48 provinsi dibebaskan.
Pasukan Jenderal Amerika Douglas MacArthur mendarat di Leyte pada tanggal 20 Oktober 1944, dan mereka semua disambut sebagai pembebas, bersama dengan pasukan Persemakmuran Filipina ketika pendaratan amfibi lainnya segera menyusul. Pertempuran terus berlanjut di sudut-sudut terpencil Filipina, sampai Jepang menyerah pada bulan Agustus 1945, yang ditandatangani pada tanggal 2 September di Teluk Tokyo. Diperkirakan korban Filipina mencapai satu juta jiwa, dan Manila rusak parah ketika pasukan Jepang tertentu menolak untuk mengosongkan kota (melawan perintah dari Komando Tinggi Jepang).
Setelah Perang di Filipina, Persemakmuran Filipina dipulihkan, dan masa transisi satu tahun dalam persiapan kemerdekaan dimulai. Pemilihan umum diikuti pada bulan April 1946 dengan Manuel Roxas menang sebagai presiden pertama Republik Filipina merdeka dan Elpidio Quirino menang sebagai wakil presiden. Terlepas dari tahun-tahun pendudukan Jepang, Filipina merdeka tepat seperti yang dijadwalkan satu dekade sebelumnya, pada tanggal 4 Juli 1946.
Kemerdekaan
Persemakmuran berakhir ketika AS mengakui kemerdekaan Filipina pada tanggal 4 Juli 1946, sesuai jadwal. Namun, ekonomi tetap bergantung pada AS. Hal ini disebabkan oleh Undang-Undang Perdagangan Bell, atau dikenal sebagai Undang-Undang Perdagangan Filipina, yang merupakan prasyarat untuk menerima hibah rehabilitasi perang dari Amerika Serikat.